80後計劃有小朋友 可考慮月供3隻股票各$2,000|月供股票|龔成信箱|經一專欄

投資

經一專欄・月供股票】今日龔成信箱,不少讀者想為未來作打算,如何實行投資計劃,亦提及熱門的股票以及投資心態等問題,當中包括減持、息率 、月供股票、車位、被動收入   ,以及優質股 等提問。

撰文:龔成|圖片:新傳媒資料庫、unsplash

1.月供股票

你好!本人35歲,已婚,計劃有小朋友。

畢業初期連續供平保╱中人壽五年。之後因為結婚所以無再供。2018年初將部份平安套現約20萬。

我想將這筆資金再用月供股票的形式儲起來(可能再加五分一收入),達致財富增值。

問題一﹕以現時巿況來說,應該再等跌巿分幾次買入,還是月供?

問題二﹕如果月供,如何可以平衡風險?
手上持有900股匯豐
約$2,000平安
約$2,000人壽

我計劃月供
每月$2,000騰訊
$1,000平安
$1,000 煤氣(作收息用)

選煤氣的原因是,十送一股,可以做到複息的效果
另外,亦有考慮盈富基金,但不知現在是否入巿╱開始月供的好時機

而盈富基金和港交所又可以相題並論嗎?

 

龔成老師:

1)現時市況處合理水平,跌到24,000以下,先可以初步確認為平宜區,這刻處於合理區的投資策略,就是「一邊入股票,一邊儲現金」,無論你分注買入或月供都可以,原理都是分注不斷入,月供的效果會較為平均,因此會好少少。

2)你現時持有的都是金融股,其實會有集中風險出現。你原有的貨可持有,但暫時都唔好增持這類股。盈富(2800)是有質素的,可以長期不斷累積,煤氣(0003)亦是,比較好的月供方法,就是同時月供盈富、煤氣、騰訊(0700),各供$1,500-$2,000。長期進行就得。

港交所都是有質素的股,其實都可以月供,但你要睇翻資金間題。盈富同佢最大的分別,就是盈富是一個組合,本身已有風險分散的能力。

現時已可以開始做月供,因為現時大市已處合理區,無人知會唔會、幾時跌到平宜區,所以這刻一邊入貨,一邊有現金,是最好的策略。

(對照龔成信箱:Q8611)

 

2.息率

龔成你好,香港宜家進入加息週期,預期一般房託例如置富、陽光等都會跌,請問佢地息率要跌到大約甚麼水平先值得吸納去長期持有?謝謝!

 

龔成老師:

傳統理論相信,加息會令收息資產會跌,因為無風險的利率增加,因此有風險的收息資產,價格要跌息率才能提升,的確如此。

但如果該收息資產本身的股息有增加的能力,佢受壓的情況又不一樣。另外,加息背後的原因是因為經濟好,才有足夠條件加息,這就會令企業的盈利增加,派息增加。

所以,如果房託本身的股息有長期增長的能力,只要佢有調整,而不用太大的回報,其實已反映左加息的因素,已經有投資價值。

不過,加息週期有不能令這些收息股較為波動,因此,分注投資會較好。

(對照龔成信箱:Q8612)

 

3.車位 

你好,我2012年入車位 2010年入的樓 2017年高位無放 現在應該如何部署

現在有公用股約50萬股票 有現金100萬 但供緊貸款及按揭比銀行 請問是否應該賣了些資產 但現在放是捱打

還是等半年後再考慮

 

龔成老師:

如果你用「資產」、「財富分配」的角度,就唔會太著重價格,我地無人可以估到最高價最低價,所以,你現時的分配其實唔差,你只是長期持有就得。

雖然你可能認為,賣出後跌左較著數,但實情是無人知之後的升跌,過往在樓市上升時,唔少人中途賣出自住樓而買唔翻,所以,以分配模式進行就得。

如果你有資產的財富概念,就明白所謂的捱打是無意思,因為捱打是現金報價下跌,這是一種停留在現金的模式。

(對照龔成信箱:Q8613)

4.中國華融(2799)

你好 請問點睇2799 本人2.6買入 另外808 本人3.35買入 兩隻股票有前景嗎? 謝謝你

 

龔成老師:

中國華融(2799)主要業務為不良資產經營,金融服務及資產管理和投資。包括收購處置和收購重組類兩種業務模式,都屬於高風險的一類。

這類企業不是無質素,但就對經濟、投資市場好敏感,所以股價波動一定好大。前景中等,只要投資注碼不過都,都可以的。

泓富產業信託(0808),持有香港的寫字樓組合,過往的出租率處於高水平,派息穩定,不錯的,但加息週期可能股價會較波動。這股有投資價值,前景正面,但要分注投資,有長線持有的價值。

(對照龔成信箱:Q8615)

 

5.香港寬頻(1310)

成哥:本人想入手 香港寬頻作收息,請問你對佢有咩評價?

雖然大市持續下跌,但係都見唔到佢有咩低位,到底幾時買入好呢?佢同香港電訊比較又如何呢?救教

 

龔成老師:

香港寬頻(1310)本質不錯的,這股有投資價值,但估值上就有少少貴,就算預期佢盈利會大增,預測市盈率都有成25倍以上,所以有少少貴。

而現時的股息率不足4%,吸引力只屬中等。這刻可以分注小注咕去入。

香港電訊(6823)都是優質的,這刻股息率有6%,正常好多。所以可以投資。但你預佢的增長力,就不及香港寬頻。

(對照龔成信箱:Q8616)

 

6.鞍鋼股份(0347)

你好龔老師,本人現年45,希望能在55歲退。本人現有現金150萬。股票持有煤氣,匯豐,工行,建行,中國人壽,中國銀行,鞍鋼,廣汽。

其中鞍鋼、廣汽和人壽股值已下跌一半,是否應賣出轉買其他股票如盈富基金。

另本人想每月用$20,000月供2800, 66, 823, 1038, 2388, 會否太多和比例該如何分配?

150萬現金該如何投資比較穩陣。謝謝。

 

龔成老師:

你所持有的股票,質素算是中等至不差,但有少少集中在金融類別,要注意翻。

鞍鋼股份(0347)本質屬中等,但有較受大環境影響,這股都可以持有的,但最好在有較大的反彈時,賣出部分。

廣汽集團(2238)都算有質素的,但中國車市有轉弱情況,你預這股票守一段時間,現時價位不貴,這刻賣出有少少唔著數。

中人壽(2628),本質不差,但業務在近年的確做得較弱,市佔率被人搶左,這刻可持有,但如果升翻多少,其實轉其他更有質素的股票仲好。

至於月供部分,供$2萬無問題,所選股票無問題,盈富(2800)可以佔$5,000,其餘每隻$3,000-$4,000,大約咁分配就得。

$150萬方面,以你的年齡情況,可以投資平穩增值股,穩健得來又有增值的空間。其實你月供所選的股票,都是屬於這類,你只要分注投資就得,另外,亦可同時考慮金沙(1928)、恆基(0012)、煤氣(0003)、粵海(0270),都是適合你的。

這刻你可動用其中$70萬,但不用一次過入,可以分注在1、2年裡,慢慢將資金轉到優質股中,當見到大跌市時就入多d。10年都有一定的增值空間,你到55歲時,再將資產轉成收息類股息,咁樣就可以獲取較大的現金流。

(對照龔成信箱:Q8617)

 

7.被動收入

龔老師你好:我現年35歲!準備月供股票!選定了3隻、分別是:00003煤氣、00012恆基、00005匯豐!各每月$1500!

打算60歲退休作一個被動收入!選這3隻股原因是頭2隻有10送一、長期投資來說應該成效最大、另外5號仔用來食息的!不知道我這選股和想法是否正確?

另外我現時持有00002中電、1500股、平均價88.8!00066港鐵、2500股、平均價41.2!亦打算長期持有!現剩餘少量現金!

可用作以上2股最後加注溝貨!想問應該幾時才好作這最後一??謝謝!

 

龔成老師:

你選的3隻打算月供的股票,都有質素,但要留意,10送1不會增加股東的得益,這只是一個數字遊戲,當你持有1000股,10送1後,的確會變成1100股,但股價會同時下跌10%,即是你實際沒有得益。

因為企業不可能憑空創造價值,所以這只是財技。

不過,煤氣(0003)、恆基(0012)的確有投資價值,這不是來自10送1,而是企業本身有質素,而且前景正面。

雖然這兩股可以月供,都都是同系的股票,會令你的組合有少少集中,當你供到咁上下,你已有一定的財富時,可能要減少少這兩股供的比例,加翻少少盈富(2800),咁你的組合會較為平衡。

至於匯豐(0005),這股都算有質素,但賺錢能力已比過往年代弱左,這股只能視作收息股,對佢的股價增長不要有太大的期望。

雖然這股都可月供,但以你的年齡,供盈富會更好,如果你真的看好匯豐,可以供少少,同時轉少少比例去供盈富。

因為你目的是60歲時食息,但這刻你只有35歲,可以運用「先增值,後現金流」的策略,這刻增值多少少,到咁上下年齡,才轉到收息股的類別,咁樣會最有效率。

中電(0002)、港鐵(0066)都是優質股,你可長期持有。但不用心急溝貨,因為這刻未到真正平宜的價位,而你應該留點現金,作為大跌市時掃貨之用。

(對照龔成信箱:Q8618)

 

8.合和公路(0737)

呀sir, 我想問下你既意見for 737合和公路。你形容佢為唔錯既收息之選,我亦認同。

但係我想問下係將來,高鐵既發展同埋近期人民幣既大幅貶值會唔會淹沒大灣區概念為佢帶黎既升值?同埋你認為~$4左右值得買入嗎?thx!

 

龔成老師:

合和公路(0737)係唔錯的收息股,因為佢的業務好穩定,收入與現金流都穩定,令佢派的股息都好唔錯。

股價下跌主要由於人民幣跌左,而佢是收人民幣的,所以會影響佢的價值同股息,令佢比之前回左唔少,如果人民幣下跌,的確會對佢有影響的,但人民幣再大跌的空間唔算多。

至於高鐵,對佢影響有限,加上港珠澳大橋,其實佢仍是正面的。不過這股始終的增長力不強,以收息股去睇佢是最好的。現價合理,分注投資可以。

(對照龔成信箱:Q8619)

 

9.優質股

龔成老師你好,我想問假設我們在一個高價位買入一隻優質股,如騰訊,在450蚊買入,但因為一些外圍不明朗因素,令股價大跌至200幾

當我們持有5,6年後,股價只能升回至300幾,那我們應該繼續持有,還是沽貨轉股呢?謝謝解答!!

 

龔成老師:

如果之後騰訊(0700)仍有質素,有前景,我地仍可以繼續持有。

我當這刻是6年後,你仍持有這些騰訊,我地要分析的問題,就是「如何令你的之後財富,有最大及平衡的增值」。你可以繼續持有騰訊,又或者,如果見到比騰訊增長力更好的股票,就可以轉投另一股,當然,如果騰訊的質素減弱,都可以轉另一股。

你細心分析,「如何令你的之後財富,有最大及平衡的增值」,這與你將來有關,但同你過往無關的!

即是過往的買入價,曾出現過的升跌,與你這刻的投資決定無關!

由始至終,我地的分析點在於這企業的質素、前景,而不是買入價。而買入價只是一個心理的因素,不要被這因素影響。

(對照龔成信箱:Q8621)

10.減持

老師: 本人持有不少置富(778)及陽光( 435),未來香港及美國進入加息週期,不利reits 股價。請問是否需要減持? 謝謝你的解答!

 

龔成老師:

加息週期會令收息資產受壓,因為加息令無風險利率增加,因此股價要回落,佢的股息率先可以自然上升。

不過,如果該房託本身有股息增長的能力,咁佢受加息週期影響會相對較少。而上述的兩個房託,都有這特性的,因此,佢受加息影響會較少。

所以這兩個房託,有持有價值,但你預佢加息週期,股價波動點都會大少少。除非你持貨過多,否則不用減持。

(對照龔成信箱:Q8622)