【血洗中概股】神秘大戶遭斬倉恐火燒連環船 野村成最新受害者 拋售未完 百度港股低處未算低

【血洗中概股】神秘大戶遭斬倉恐火燒連環船 野村成最新受害者 拋售未完 百度港股低處未算低

美國證券交易委員會(SEC)上週三(24日)開始實施前總統特朗普任期期間通過的法案,若中概股不遵守美國審計規定,將被要求從紐交所或納斯達克退市。之後中概股股價一直受壓,到上週五(26日)更遭遇大舉拋售,高盛單日透過大宗交易清倉了價值105億美元的持股,當中包括百度(美股代號:BIDU)(09888)、騰訊音樂(美股代號:TME)和唯品會(美股代號:VIPS)等,背後被爆是有大戶遭連環斬倉,令人憂慮相關事件陸續有來,包括百度在內的中概股股價低處未算低。

撰文:經一編輯部|圖片:Unsplash

【血洗中概股】神秘大戶遭斬倉恐火燒連環船 野村成最新受害者 拋售未完 百度港股低處未算低
【血洗中概股】神秘大戶遭斬倉恐火燒連環船 野村成最新受害者 拋售未完 百度港股低處未算低

單日蒸發350億美元

據《彭博》引述高盛一封致客戶電子郵件顯示,週五美股開盤前,高盛賣掉了價值66億美元的百度、騰訊音樂和唯品會股票,之後又拋售了39億美元的ViacomCBS Inc.(美股代號:VIAC)、Discovery Inc.(美股代號:DISCA)、Farfetch Ltd.(美股代號:FTCH)、愛奇藝(美股代號:IQ)和跟誰學(美股代號:GSX)股票。

此外,知情人士又透露,摩根士丹利亦代表一個或多個未披露股東進行交易,據彭博數據,某些單筆投資的交易額超過10億美元。

上述交易令到中概股及美國媒體企業等多隻股份市值單日蒸發350億美元。

百度港股仍有下跌空間

百度美股週五盤後交易時段沽壓持續,折合約199.8港元,港股週一(29日)早市暫跌2.99%報207.6元,換言之,百度在港股價仍有下跌空間。

其餘股份方面,愛奇藝上週五收市跌13.2%;跟誰學暴瀉41.5%;ViacomCBS和Discovery分別重挫27.3%和27.4%,騰訊音樂低收1.2%。

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由Bill Hwang旗下基金引發

今輪拋售據報是由老虎系對沖基金前掌舵人Bill Hwang旗下的家族投資基金Archegos Capital Management LLC爆倉引發。

《IPO Edge》引述知情人士指,美股週五早段沽盤來自高盛,當中包括3,000萬股ViacomCBS股票;而大摩於較早時間亦沽出超過1,500萬股Discovery股票,兩者均與目前紐約對沖基金Tiger Asia Management LLC的創始人Bill Hwang有關。

而Bill Hwang的基金以高槓桿見稱,由於持股股價暴跌,Archegos Capital收到其中一家投行追收按金通知,但由於無法提供保證金,因此引發幾家大型投行需要將Archegos的所有持股強行平倉,加劇ViacomCBS和Discovery股價暴跌,同時,該基金持有的中概股又迎來壞消息,因此引發連環斬倉。

拋售恐未完成

事實上,美股市場不時會出現大宗交易,但今次的拋售規模及多次出現在正常交易時間就十分罕見。

瑞士Bellevue Asset Management AG投資組合經理Michel Keusch形容,「在25年的職業生涯中從未見過如此大的規模。」

Wealthspire Advisors的高級副總裁Oliver Pursche亦認為今次拋售非常不尋常,更指高盛管理數百億計美元資產,憂慮他們是否已經完成拋售,還是會在本週繼續進行,令市場承受另一波衝擊,亦擔心遭平倉的會否涉及其他基金。

日資野村成最新受害者

今輪血洗中概股不但令Bill Hwang旗下基金重創,日資券商野村週一(29日)亦表示,其美國子公司可能因為一名美國客戶而遭受「巨虧」,該名客戶虧損預計高達20億美元(約156億港元),野村日本股價今早急瀉15%,原定的債券發行計畫,現在也要被迫暫停。

翻查資料,Bill Hwang於2010年成立老虎亞洲(Tiger Asia Management),是Julian Robertson旗下老虎基金的分支機構,老虎基金解散後,老虎交易員又成立了Tiger Cub。

市傳Tiger Cub旗下Tengyue和Archegos基金的賬戶都開在野村證券,兩家基金持倉中,包括大量Viacom、Discovery Inc.、騰訊音樂、百度、愛奇藝、唯品會、Farfetch等,還持有大量中概教育股,包括跟誰學。

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