定息平過H按 拆解兩大隱藏代價

現時主流H按實際按息約為3.25厘水平，以500萬元貸款額，30年還款期計算，每月供款約為21,760元。
假如採用2.73厘利率定息按揭，每月供款額則可降至20,359元，意味著買家可以每月供少1,401元，有效減輕每月供款壓力。
更重要的是，定息按揭期間可以完全避免未來數年環球或本地經濟因異常波動，而產生的風險，為買家提供高透明度的財務預算。

打破傳統 設現金回贈

另一方面，過往定息按揭相對H按較不受買家青睞的原因，是定息按揭優惠較少，缺乏現金回贈。
但近日不少銀行提供的定息按揭，除了設有現金回贈外，按揭成數亦可以造高達九成，且涵蓋一手及二手住宅，確實極具吸引力。

此外，對於採用發展商按揭計劃的一手樓買家，亦可以選擇轉按至定息按揭。
不過，選擇這種定息按揭背後亦有一定「代價」，是買家需要注意的。
定息按揭缺點一：缺少對沖利息理財工具。
首先，定息按揭與傳統H按或P按最大分別之一，在於H按及P按一般會提供一個「高息存款掛鈎」的賬戶，買家可以將閒置資金存入賬戶，享受與按揭息率相同的活期利息。
雖然計算利率的資金設有上限，為剩餘貸款額的一半，但對於手頭上現金充裕的買家來說，利用這個賬戶已可以「零風險」地有效對沖實際利息開支；惟定息按揭並未有提供相類似的理財工具。

因此，對於較多閒置資金的買家來說，在兩者擇一前，需要評估哪一項更為划算。
定息按揭缺點二：與市場博奕減息速度。
另一個「代價」，就是定息按揭本身的特徵衍生而來。
選擇數年的鎖定利率按揭，意味著業主與市場「對賭」未來數年減息速度，假如未來數年，美國減息步划出乎意料地激進，而香港又能緊貼市況跟隨，有機會導致H按實際息率大幅下降，一旦H按實際息率跌穿2.73厘水平，定息按揭業主就會面臨「鎖死高息」的情況。
要待日後，業主透過轉按才能享受更低息的按揭計劃。
假如讀者對於按揭選擇有所疑惑，除了可以按上述情況分析利弊外，亦可以向信譽良好的按揭轉介公司查詢，了解更多最新按揭資訊及作深入比較，以找出最合適的選擇。